希教國際控股因可轉債違約遭“清盤”呈請將於6月聆訊

4月2日，希教國際控股有限公司（01765.HK）公告，紐約梅隆銀行倫敦分行於2024年3月27日向香港特別行政區高等法院原訟法庭遞交清盤呈請，以根據香港法例第32章公司（清盤及雜項條文）條例的條文對該公司進行清盤。於呈請中，呈請人就相關債券項下合共3.247億美元的未償還金額提出申索（包括於法定要求償債書日期相關債券的未償還本金3.24679040美元及應計利息27056.59美元）。呈請定於2024年6月19日（星期三）上午9時30分在高等法院聆訊。

希教國際控股表示，現正就呈請的適當行動過程尋求法律意見，並將採取一切必要行動以保障本公司及其他持份者的權益。儘管本公司堅持履行相關債券責任的原則及為此作出持續努力，但由於外部環境、行業政策及本公司當前財務狀況的影響，本公司在贖回相關債券方面面臨困難。本公司理解呈請人及相關債券持有人的疑慮，並將同時致力與彼等保持溝通，以就呈請達成友好和解。

希教國際控股所言的相關債券，指的是於2026年到期的3.5億美元零息有擔保可轉換債券。早些時候的2月10日，希教國際控股收到有關可轉換債券本金總額315100000美元的贖回選擇權通知。該公司準備與可轉換債券持有人討論可行的解決方案且不能於選擇贖回日期就相關債券支付款項。因此，3月2日發生有關可轉換債券的違約事件。

早在2021年2月22日，希教國際控股作為擔保人，全資附屬公司TequMayflowerLimited作為發行人，發行了本金總額3.5億美元的可換股債券，到期日為2026年3月2日。根據可轉換債券的條款及條件，各可轉換債券持有人有權選擇要求本公司於2024年3月2日按本金額的103.04%贖回該持有人的全部或部分可轉換債券。

3月4日，希教國際控股稱，就該公司目前財務狀況而言，倘所有可轉換債券持有人選擇於選擇贖回日期行使其贖回選擇權，鑒於外圍環境及政策的影響，本公司可能難以於選擇贖回日期悉數贖回所有相關可轉換債券。

根據希教國際控股截至2023年8月31日的財年報告，該公司總收入35.8163億元，同比增長17.71%；毛利16.8億元，同比增長20.43%；年內溢利2.1億元，同比減少52.73%。

截至2023年8月31日，希教國際控股現金及銀行結餘總額為29.2773億元，其中，現金及現金等價物為人民幣28.2772億元；及已抵押及受限制存款1億元。

債務方面，銀行貸款及其他借款主要包括短期營運資金貸款及興建學校樓宇及設施以及併購等長期項目貸款。希教國際控股主要向銀行借貸補充營運資金及為開支提供資金。截至2023年8月31日的貸款累計餘額為34.73億元；銀行貸款及其他借款以介乎3.9%至10.65%的實際年利率計息。

財報顯示，境內在校學生人數顯著增加帶來收入的增長。2023–2024學年，該公司舉辦院校新招錄學生首次突破10萬人，在校生突破29萬人。但擴建類資本開支14.98億元，重點用於院校改擴建、教學實訓設備增量更新、校園環境改造提升。

截至4月2日，希教國際控股收於0.23港元，跌幅6.88%。