北交所上市審核規則施行當日這家公司及其保薦中介機構同領罰單

為深入貫徹落實中央金融工作會議精神和《國務院關於加強監管防範風險推動資本市場高質量發展的若干意見》（即「新國九條」），在證監會指導下，北交所於近日發佈實施公開發行股票並上市審核規則等5件業務規則。

就上市審核工作而言，北交所將如何做到進一步壓實發行人、中介機構等各方責任，從源頭上提高上市公司質量？這家內地最年輕的全國性證券交易所在相關規則施行的當日，用三份「罰單」直接對此進行了回應與說明。

進入4月北交所單月IPO終止家數再度超過10家

準確而言，北交所於4月30日正式發佈《北京證券交易所向不特定合格投資者公開發行股票並上市審核規則》《北京證券交易所股票上市規則（試行）》《北京證券交易所上市委員會和併購重組委員會管理細則》《北京證券交易所上市公司重大資產重組審核規則》和《北京證券交易所上市公司持續監管指引第10號——權益分派》等5件業務規則。相關規則已自發佈之日起施行。

據悉，本次發佈的5件業務規則是北交所落實資本市場「1+N」政策體系的重要安排，覆蓋公開發行並上市、退市、上市委員會和併購重組委員會重大資產重組、分紅等制度。其中《北京證券交易所向不特定合格投資者公開發行股票並上市審核規則》（以下簡稱《上市審核規則》），即為北交所優化股票發行上市審核的制度安排。

記者看到，在《上市審核規則》的第二十一條、第二十二條及第二十三條中，北交所就審核內容與方式，對發行人（即擬IPO公司）、發行人的控股股東/實際控制人及董監高、保薦機構及保薦代表人，均提出明確要求。

事實上，在《上市審核規則》完成修訂、出台前，進入2024年以來，北交所IPO（首次公開募股）市場已出現明顯變化。截至「五一」節後首個交易日收盤，2024年以來已有34家公司撤回申報材料、終止IPO。雖然5月內尚未有IPO終止「新單」，但1月與剛剛過去的4月，北交所單月IPO終止家數均超過10家。

因違反《上市審核規則》相關規定，富NIKE、中原證券及大華會所同日共領「罰單」

在4月30日北交所《上市審核規則》正式施行當日領到「罰單」的，就是一家目前IPO已「終止」的公司及其保薦機構、審計會所。

北交所自律監管措施決定書顯示，富NIKE超硬材料股份有限公司（證券代碼：831378；簡稱「富NIKE」）在申請公開發行並上市過程中，其招股書、反饋回覆等發行上市申請文件存在預付賬款、在建工程、淨資產等披露不準確的問題，相關財務數據構成錯報，不符合真實、準確、完整的要求。富NIKE上述行為違反了《上市審核規則》相關規定，構成信息披露違規。

富NIKE董事長李和鑫，時任財務總監兼董事會秘書李麟，財務總監兼董事會秘書吳延升未能勤勉盡責，未能保證富NIKE發行上市申請文件的真實、準確、完整，對上述事項負有責任，亦違反了《上市審核規則》的相關規定。

基於此，北交所作出「對富NIKE、李和鑫、李麟、吳延升採取出具警示函的自律監管措施，並記入證券期貨市場誠信檔案」的監管處罰決定。

北交所同時警示，富NIKE等相關違法違規主體應當充分重視上述問題，根據《上市審核規則》等相關規定履行信息披露義務，保證發行上市申請文件和信息披露真實、準確、完整，簡明清晰、通俗易懂，不存在虛假記載、誤導性陳述或者重大遺漏，杜絕類似問題再次發生，否則，北交所將進一步採取自律監管措施或給予紀律處分。

單就淨資產數據準確披露的重要性，記者注意到，在4月30日與《上市審核規則》同期發佈的《北京證券交易所股票上市規則（試行）》中，淨資產已成為四類強製退市標準修訂後的一項重要指標。

若已上市公司出現「最近一個會計年度經審計的期末淨資產為負值」，北交所將對其股票實施退市風險警示，這樣的公司也將進入北交所財務類強製退市的範圍。

官網顯示，富NIKE創立於1988年，2014年在新三板掛牌；系一家超硬磨料、超硬復合材料和超硬刀具製造商，也是磨削方案、切削方案及技術的提供者。

2022年6月21日富NIKE上市申請獲受理，發佈其招股書（申報稿），保薦機構為中原證券股份有限公司（即「中原證券」）、審計會所為大華會計師事務所（特殊普通合夥）（即「大華會所」）。

2022年6月30日富NIKE收到北交所首輪問詢函，2022年8月19日富NIKE與中原證券、大華會所提交了首輪回覆；10天后，即2022年8月29日，富NIKE第二輪被問詢；此後又在2023年4月26日第三輪被問詢。富NIKE與中原證券、大華會所分別於2023年4月6日、2023年5月18日作出後兩輪回覆（豁免披露版）。2024年2月1日，富NIKE的上市申請被北交所正式終止。

在北交所做出本次自律監管措施決定書的當天，富NIKE就整改情況表態。富NIKE表示，公司及相關責任主體充分重視上述問題並吸取教訓，相關人員將加強相關法律法規和業務規則的學習，勤勉盡責地履行信息披露義務等相關職責。

在富NIKE領「罰單」的同一日，它的保薦機構與審計會所也同樣「遭罰」。

據悉，中原證券及保薦代表人張朋浩、陳軍勇進行盡職調查時，未能勤勉盡責、保持職業懷疑，未對大額預付款長期掛賬、退回的合理性以及在建工程成本歸集核算準確性進行充分核查，未在申報前發現並處理前述錯報事項。而大華會所及簽字會計師黃誌剛、路珂、呂勇軍、李斌進行盡職調查時，也未能勤勉盡責、保持職業懷疑，未對大額預付款長期掛賬、退回的合理性以及在建工程成本歸集核算準確性進行充分核查，未在申報前發現並處理前述錯報事項。

中原證券、大華會所及相關責任人均違反了《上市審核規則》規定。與富NIKE一樣，北交所對中原證券、大華會所及其相關責任人亦採取了出具警示函的自律監管措施，並均記入證券期貨市場誠信檔案。

新京報貝殼財經訊記者 黃鑫宇

編輯 閻俠

校對 柳寶慶