九家A股上市股份行一季報掃瞄：收入普遍承壓，資產質量向好
21世紀經濟報導記者張欣 北京報導
上市銀行一季報進入密集披露期。截至5月8日，九家A股上市的股份製商業銀行——招商銀行、興業銀行、中信銀行、浦發銀行、平安銀行、光大銀行、民生銀行、華夏銀行、浙商銀行均公佈了2024年一季度成績單。
21世紀經濟報導記者梳理髮現，這九家股份製銀行2024年一季度業績收入普遍承壓，其中六家銀行的淨息差持續收窄。九家銀行中，以佣金和手續費為主的“中收”全部同比下降。資產規模方面，九家銀行全部擴表，不良率普遍較上年末下降或持平，一級核心資本充足率普遍同比上漲，資產質量向好。收入普遍承壓:淨息差持續收窄，中收全面下降
據Wind統計，2024年一季度上述九家股份製銀行合計實現營收約為3913.17億元，同比下降3.35%；實現合計淨利潤1527.29億元，同比下降2.77%。
從單個銀行來看，資產規模最小的浙商銀行保持營收和淨利潤雙增長，招商銀行和民生銀行營收和淨利潤均雙降，其餘六家銀行營業收入普遍下降。
銀行最主要的營收來自利息淨收入，在淨息差持續下行的背景下，除興業銀行和浙商銀行的利息淨收入同比增長外，其餘七家銀行的利息淨收入均同比下降，其中平安銀行的利息淨收入下降最大，同比下降超20%。光大銀行和華夏銀行緊隨其後，分別同比下降11.72%和9.35%。
貸款利率持續下行、存款定期化，導致銀行業淨息差降至20年來最低水平。國家金融監督管理總局數據顯示，2010年—2019年十年間銀行業淨息差下降了0.3個百分點，而2020年-2023年四年間就下降了0.51個百分點，下降幅度是此前10年的1.7倍。截至2023年末商業銀行淨息差下滑至1.69%，首次跌破1.7%，並且突破了《合格審慎評估實施辦法（2023年修訂版）》中自律機制合意淨息差1.8%的臨界值。
具體來看，九家股份製銀行一季度淨息差均進一步收窄，其中，中信銀行、華夏銀行、民生銀行、浦發銀行淨息差均已降至1.7%及以下，民生銀行和浦發銀行降至1.4%以下。相比2023年一季度，2024年一季度平安銀行淨息差降幅最大，超過60BP；光大銀行、興業銀行、華夏銀行、浦發銀行今年一季度淨息差降幅同比均超過30BP。
對於拉低淨利息收益率的主要因素，招商銀行在一季報中表示，受貸款市場報價利率（LPR）下調及存量房貸利率下調影響，疊加有效信貸需求不足，新發生業務收益率同比下行，導致生息資產收益率有所下降。淨息差下降幅度最大的平安銀行在一季報中表示，淨息差下降的原因是該行持續讓利實體經濟，調整資產結構，同時受貸款重定價效應及市場利率變化的影響。
此外，九家股份製銀行以佣金和手續費為主的“中收”全面下降。Wind數據顯示，今年一季度九家股份製銀行的手續費及佣金淨收入同比均下降，其中下降幅度TOP3的是華夏銀行、光大銀行、招商銀行，分別同比下降26.04%、24.80%、19.44%。
招商銀行在一季報中表示，受部分產品降費疊加客戶投資意願偏弱影響，手續費及佣金收入下降。招商銀行副行長兼財務負責人彭家文曾在2023年業績發佈會上表示，銀行業手續費及佣金收入方面都面臨較大壓力主要有三方面原因：一是業務量增長放緩或減少帶來了收入的下降；二是資本市場波動使權益類產品收入下降，代銷基金的結構里將費率相對較高的權益類產品壓縮，理財產品中也將費率相對高的非現金產品轉向費率相對更低的現金類產品，整體產品結構的變化也導致了收入的下降；三是減費讓利，保險、基金費率改革等系列政策也影響了整體手續費的收入。九家銀行全部擴表，資產質量向好
資產規模方面，整體來看，這9家股份製銀行資產規模大致可分為三檔。第一檔為10萬億元以上，招商銀行和興業銀行位列其中；第二檔為5萬億元至10萬億元，包括中信銀行、浦發銀行、民生銀行、光大銀行、平安銀行；第三檔為5萬億元以下，分別是華夏銀行和浙商銀行。
值得注意的是，這9家股份製銀行全部擴表。其中招商銀行資產規模最大，突破11萬億元，增速同比接近10%；浙商銀行資產規模最小，僅為3.16萬億元，但資產規模同比增速最快，達15.1%。
資產質量方面，從一級核心資本充足率來看，9家A股上市股份製商業銀行，有7家銀行的核心一級充足率同比上漲，分別是招商銀行、平安銀行、華夏銀行、光大銀行、民生銀行、浙商銀行。
從不良貸款率來看，今年一季度，9家A股上市的股份製銀行有4家不良率較上年末下降，3家銀行（中信銀行、光大銀行、浙商銀行）不良率較上年末持平，僅平安銀行的不良貸款率同比微增0.01個百分點。
從信用減值損失來看，九家股份製銀行2024年一季度合計信用減值損失為992.08億元，相比2023年一季度的1055.40億元，減少6.38%。儘管撥備計提在減少，但因資產質量改善等因素影響，九家股份製銀行撥備覆蓋率仍處於較高水平。具體來看，2024年一季度，招商銀行撥備覆蓋率最高，超過400%；興業銀行、平安銀行、中信銀行撥備覆蓋率均高於200%；華夏銀行、光大銀行、浦發銀行、浙商銀行的撥備覆蓋率高於150%；僅有民生銀行的撥備覆蓋率低於150%。
