業績真香！電子板塊成為公募第一重倉行業！英偉達漲近5%帶領芯片股飆升，利好集聚，電子仍是“香餑餑”？

隔夜，在科技股反彈的帶動下，美股三大指數集體收漲，英偉達大漲4．76%帶領芯片股飆升。

聚焦國內，據Wind數據統計，截至7月22日，超1659家A股上市公司發佈2024年上半年業績預告。從行業角度看，半導體、消費電子、電子元件及設備等板塊的上市公司上半年業績預增幅度較大。多家半導體上市公司在業績預告中提到，報告期內市場需求持續複蘇、下遊客戶需求顯著增長、新產品順利量產。多家消費電子產業鏈企業釋出的半年報業績預告亦顯示，行業正處於複蘇階段。

以一基雙拚“半導體+消費電子”的電子ETF（515260）標的指數（電子50指數）50只成份股為例來看，截至7月22日，已有20家上市公司預告中報業績，其中，10股預計翻倍增長，韋爾股份最高預增819%居首，瀾起科技預增600%以上。淨利潤方面，“果鏈龍頭”立訊精密預計實現歸母淨利潤超52億元，半導體設備龍頭北方華創預計實現歸母淨利潤超25億元，位居前列。

值得注意的是，7月19日，公募基金二季報披露完畢，電子超越食品飲料成為第一大重倉行業。

國信證券表示，電子多個細分方向呈現明顯提速的業績上行態勢，行業在經曆了自“疫情剪刀差”、“中美貿易摩擦”等因素所引致的“缺貨漲價”週期之後，在近2年的下行週期里完成了較為充分的去庫存和供給側出清，如今在AI算力需求的邊際拉動下、在新一輪終端AI化的創新預期中，行業正迎來具備較強持續性的上行週期；與此同時，近期國內關於“補鏈強鏈”、“自主可控”的支持性政策也密集推出，半導體板塊的關注度持續升溫，建議重視電子行業的配置性行情。

國泰君安研報指出，存儲和AI下遊複蘇力度較強，傳統消費電子複蘇力度較慢，預計三季度消費電子旺季有望全方位拉動需求上行，包括手機、PC、通用服務器等。

佈局工具上，電子ETF（515260）緊密跟蹤電子50指數，覆蓋半導體芯片和蘋果產業鏈，截至6月底，含“芯”量40%，含“果”量25%，全面覆蓋AI芯片、消費電子、汽車電子、5G、雲計算等熱門產業龍頭公司，一鍵佈局A股電子核心資產。看好消費電子和半導體發展機遇的投資者，或可重點關注。

註：電子ETF（515260）跟蹤的電子50指數近5個完整年度的漲跌幅為：2019年，59.61%；2020年，25.26%；2021年，3.27%；2022年，-38.63%；2023年，1.03%。

風險提示：電子ETF（515260）被動跟蹤中證電子50指數，該指數基日為2008.12.31，發佈於2009.7.22，指數成份股構成根據該指數編製規則適時調整。文中指數成份股僅作展示，個股描述不作為任何形式的投資建議，也不代表管理人旗下任何基金的持倉信息和交易動向。基金管理人評估的該基金風險等級為R3-中風險，適宜平衡型（C3）及以上的投資者，適當性匹配意見請以銷售機構為準。任何在本文出現的信息（包括但不限於個股、評論、預測、圖表、指標、理論、任何形式的表述等）均只作為參考，投資人須對任何自主決定的投資行為負責。另，本文中的任何觀點、分析及預測不構成對閱讀者任何形式的投資建議，亦不對因使用本文內容所引發的直接或間接損失負任何責任。基金投資有風險，基金的過往業績並不代表其未來表現，基金管理人管理的其他基金的業績並不構成基金業績表現的保證，基金投資需謹慎。